当前市场回落催化剂（美元指数反弹、通胀和地产压力增大）已经初现端倪，市场风险在逐步累积。即使按照经济环比触底等乐观假设，通胀压力也难以改善，我们预期市场将逐步震荡回落。
在股票市场回落背景下，必须消费品的估值和持有度高，这样使得防御功能大大减弱；而强周期行业依然面临外部市场和国内政策的干扰，使得景气难以回升；因此以汽车为主导的可选消费依然是一个主导的方向。
    主题投资：内蒙新政促发展。内蒙古新政主要集中在两个方面：第一，发展新能源，努力建成新兴能源基地。第二，加强枢纽和运输通道建设，以提高运输能力，加快建设出区达海、联接内外的综合交通运输体系。关注金风科技和西水股份。